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生物进化与炒股方法
- 作者：金融帝國 来源： 日期：2006-09-15 点击：1
第三，大部分股民有过度适应市场的倾向。大盘从1783点跌到1067点（因为998点以后我依然亏钱）这段时间我的战绩如何？亏损20%多一点，我承认很多股民做的比我好。我见过这段时间1分钱也没有亏损的股民，也许还会有获利的股民吧。那么大盘从1067点到1340点这段时间我的战绩如何？盈利50%，我相信依然会有很多股民做的比我好！但問題是把这两段时间叠加起来的战绩比我好的人就不会很多。如果放在更大的尺度上来观察，比我战绩好的股民可能会更少。这说明什么？这说明我并不想过度的适应市场。我的方法并不是最适应熊市的方法，同样也不是最适应牛市的方法，也许我的方法是能活的更长的方法。
事实上，我并不追求过度的适应市场，也就是并不希望让自己太风光。上帝想让谁灭亡，首先会让谁疯狂。如果假设我一段时间的利润是n万元。那么有几種组合实现这種利润的可能：10次盈利实现的；1次盈利实现的；1次盈利+3次亏损实现的。我会选择最后一種情况！也就是说，如果利润一定，我会选择更多亏损次数和更少盈利次数的那種方法。亏损本身就是一種对策略风险的释放。
什么是最适应熊市的方法？比如，一直空仓，对任何一次上涨都按照未来还会创新低的反弹来处理。事实上，那么从1783点没有亏损一分钱的股民就是这样做的。幸运的是，他成功的“扛”过了9。14行情和其以后的每一次“反弹”。不幸的是他也奢望“扛”过这次我认为是中期牛市的行情，前两个月他自信的玩认沽权证，现在已经有一段时间在大户室没有看到他了。也许猜测底部买入，并且在上涨一小段以后卖出的方法更适应熊市。这样也许在过去的熊市中能盈利！甚至还会有更更适应过去熊市的方法，但市场特征一转变，这種方法你就会发现是多么的脆弱！！从戴上光环到一落千丈往往就在一瞬间！！2001年的大顶以前我也发现过这種现象！也许成功的次数越多就越能加剧操作者对这種方法的信心，但遗憾的是这就越距离市场变化的时间越近了！
大家是否发现这样一種现象？流传在这个市场上的投资方法和投资理念都具有这样的规律：一部分是数十年甚至上百年前产生的那種并不精确的（概念上的）东西，一部分是最近几年产生的那種复杂和精确的东西。并且在此之间的很多东西都慢慢被市场忘记了！记得有人在97年以前发明了一種“小波浪理论”，当时抄底套顶屡试不爽。但在97年以后市场环境改变了，这種理论也就没有任何价值了。有意思的是，生活在我们这个地球上的物種中，有最近几千万年才脱颖而出的哺乳动物和比恐龙还古老的昆虫，但恐龙已经消失了！是否等到遥远的未来，地球上已经没有人类，但昆虫还是现在的昆虫呢？
第四，我们的股市存在某種循环嘛？这種循环的机制又是什么？上面已经将股市的循环和自然界的循环做出了对比，这里我们就不在重复了。这里我想谈论一下这个問題：股市上的大事件一定要需要特定的原因嘛？我是说，我不想用小行星撞击地球说的思维方式来思考股市，而使用《临界》书中的思维方式来思考股市。我们可以说本次大熊市是由于股权贩N玫脑虿模敲次矣辛礁鰡栴}：第一，如果下次没有股权贩N茫欠窬筒换岵笮苁辛四兀看鸢缚隙ㄊ欠穸ǖ模∧敲次颐茄芯空夥N原因就没有意义。也许恐龙的灭绝真的是由于小行星撞击地球，但下次如果小行星不撞击地球就不会出现生物集体灭绝了吗？这个道理是一样的，我们不谈论原因而只考虑规律。第二，如果股权贩N冒l生的市场环境發生变化，那么产生的结果是否也会發生变化？记得97年以前转配股出现的时候，大家都认为转配股上市的时候股市会走熊。但事实上2000年转配股上市的时候，市场是走牛的，甚至转配股涨的更多！那么，如果2001以前大盘没有从1043点涨到2245点，那么股权贩N檬欠窕够嵝纬纱笮苁心兀坑肫渌凳枪扇ǚ種眯纬闪舜笮苁校共蝗缢倒墒斜纠淳透米咝芰恕Ｖ徊还鸬搅舜呋恋淖饔茫绻挥兴苁幸不岵Ｅ菽钠泼鹗潜厝坏模古菽酌鸬脑蚴桥既坏摹Ｒ残砜至鹁彩钦庋�
那好，我们继续探讨股市循环的特征。事实上，股市上的波动也是符合能量分布法则的。越大的波动發生的数量也就越少。大事件或者说大波动并不需要大的原因！其实趋势跟踪系统就是靠偶然事件来盈利的，但更多的股民是靠偶然事件来毁灭的！問題是这種偶然事件是必然發生的！
